مع تسارع بناء البنية التحتية للذكاء الاصطناعي، ينقل الموردون التايوانيون بشكل متزايد عمليات التصنيع إلى الولايات المتحدة. المحرك الأساسي لهذا الاتجاه هو النمو الهائل في الطلب على رقائق الذكاء الاصطناعي، وما يتبعه من طلب على الأتمتة المتخصصة والروبوتات ومعدات إنتاج أشباه الموصلات.
تستفيد شركة TechForce Robotics، العلامة التجارية التابعة لشركة Nightfood Holdings Inc. (OTCQB: NGTF)، بنشاط من هذه الفرصة. أعلنت الشركة الأسبوع الماضي أنها تدرس إضافة ما يصل إلى 100,000 قدم مربع من الطاقة الإنتاجية ثنائية المنطقة، تغطي تايوان والولايات المتحدة، بالتعاون مع شريكها الاستراتيجي Jiun Jiang Enterprise Co., Ltd. (المشار إليها باسم "JJ Enterprise"). يهدف هذا التوسع إلى خدمة عملاء أشباه الموصلات والتغليف المتقدم والأتمتة الصناعية، الذين يدفعون موجة جديدة من الإنفاق الرأسمالي.
الازدهار الصامت خلف رقائق الذكاء الاصطناعي
عادةً ما يركز الإنفاق على البنية التحتية للذكاء الاصطناعي على وحدات معالجة الرسومات (GPU) ومراكز البيانات فائقة الضخامة، لكن البناء الفعلي يتجاوز ذلك بكثير. كل مصنع رقائق جديد، أو خط تغليف، أو مركز بيانات يتطلب معدات دقيقة للبناء والتشغيل. ذكرت وكالة رويترز هذا الشهر أن الطلب المتزايد على مراكز البيانات للذكاء الاصطناعي يؤدي إلى نقص في معدات الشبكات الأساسية مثل المحولات في الولايات المتحدة، حيث امتدت فترات التسليم لبعض المحولات عالية الجهد لسنوات، بينما كانت حوالي عام واحد فقط في 2020-2021.
صناعة أشباه الموصلات نفسها تتوسع بمعدلات غير مسبوقة. تتوقع ديلويت أن تصل مبيعات الرقائق العالمية إلى 975 مليار دولار في 2026، بزيادة 26% على أساس سنوي، مع اقتراب إيرادات رقائق الذكاء الاصطناعي من 500 مليار دولار. في 2025، ستزيد إيرادات الرقائق بنسبة 22%، لكن شحنات رقائق السيليكون ستنمو بنحو 5.4% فقط، مما يشير إلى أن النمو يتركز في مراحل الإنتاج المعقدة والكثيفة المعدات.
أصبحت الروبوتات والأتمتة جوهر التوسع في الصناعة. تصف GlobalFoundries هذا التحول بأنه "الذكاء الاصطناعي المادي" الذي ينتقل من مراكز البيانات إلى الأجهزة التي تقوم ببناء وتشغيل. تتوقع الشركة أن تصل هذه الفئة إلى 18 مليار دولار على الأقل بحلول عام 2030. توقعت دراسة أخرى أن سوق روبوتات مراكز البيانات سينمو من 2.37 مليار دولار في 2026 إلى 17.14 مليار دولار بحلول 2035، بمعدل نمو سنوي مركب يتجاوز 24%.
تتمركز TechForce Robotics في هذا المستوى من بناء الذكاء الاصطناعي. إن توسع قدرات الشركة مع JJ Enterprise يستهدف بشكل مباشر أتمتة أشباه الموصلات ومعدات التغليف المتقدم وأنظمة التصنيع الذكية - وهي البنية التحتية المادية التي يعتمد عليها ازدهار رقائق الذكاء الاصطناعي.
الانتقال إلى الولايات المتحدةمع تسارع الطلب على رقائق الذكاء الاصطناعي، تنتقل قدرات تصنيع وتجميع أشباه الموصلات بشكل ثابت إلى الولايات المتحدة. أكدت شركة TSMC خططها لفتح مصنع لتجميع الرقائق المتقدمة في ولاية أريزونا، على أن يبدأ الإنتاج في عام 2029، مع إضافة قدرات تجميع CoWoS و3D-IC. وافق مجلس إدارة TSMC في مايو 2026 على ضخ رأسمالي بقيمة 20 مليار دولار، مما رفع إجمالي الاستثمار في مشروع أريزونا إلى 165 مليار دولار.
يمتد ضغط هذا التحول إلى ما هو أبعد من TSMC نفسها. لا تزال الرقائق المصنعة في أريزونا بحاجة إلى الشحن عائدًا إلى تايوان للتجميع النهائي، مما يشير إلى أن البنية التحتية الداعمة يجب أن تتبع تدفق الرقائق. تشجع TSMC بنشاط الموردين التايوانيين (بما في ذلك موردي المواد الكيميائية والمعدات لأشباه الموصلات) على إنشاء مصانع بالقرب من مجمعها في أريزونا.
ذكرت Axios هذا الشهر أن سلسلة توريد الرقائق الأوسع أصبحت متوترة، بما في ذلك التجميع المتقدم والذاكرة عالية النطاق الترددي ومعدات الطباعة الحجرية، حيث تتنافس المزيد من الشركات على تصنيع رقائق الذكاء الاصطناعي المخصصة. أخبر أحد المحللين Axios أن الشركات التي تبدأ تصميم الرقائق اليوم تحتاج حوالي ثلاث سنوات لرؤية السيليكون النهائي.
في هذا السياق، تعتبر خطط التوسع لشركة Nightfood Holdings وJJ Enterprise حاسمة بشكل خاص. تمتد قدرات التصنيع والهندسة لشركة JJ Enterprise عبر عدة أسواق صناعية سريعة النمو، بينما يمكن للإنتاج المزدوج أن يحقق توازنًا بين احتياجات التوطين للعملاء الأمريكيين ومزايا التصنيع في تايوان.
"الرؤية طويلة المدى ليست مجرد المشاركة في نمو الطلب، بل بناء القدرات التشغيلية اللازمة لتلبية هذا الطلب"، قال جيمي تشان، الرئيس التنفيذي لشركة Nightfood Holdings.
مع استمرار ازدهار البنية التحتية للذكاء الاصطناعي، من المتوقع أن تتسارع موجة انتقال الموردين التايوانيين إلى الولايات المتحدة.